怎样才能解决采暖季燃气荒的问题？

 　　怎样才能解决采暖季燃气荒的问题？

事件:随着北方陆续进入供暖期,华北地区天然气供给紧张的局面不断加剧。11月4日,国家发改委网站同时发布了《关于进一步做好2013年天然气迎峰度冬工作的补充通知》和《关于切实落实气源和供气合同确保“煤改气”有序实施的紧急通知》两项通知,再次强调今冬明春国内天然气供需矛盾的严峻性,同时要求各地根据实际情况有序推进“煤改气”、燃气热电联产等天然气利用项目。

主要观点:

燃气价格机制不顺以及冬季需求多大会拉大季节性峰谷差,恶化燃气供应系统的鲁棒性。

燃气下游不同产业特性各异,价格差别较大。一般而言,国际上民用气价格最高,工业用户价格较低,发电价格最低。而我国目前燃气价格尚未理顺,居民用气价格偏低,工业和发电用气价格较高,定价机制的扭曲导致工业用户需求不足,燃气供应系统的鲁棒性变差,峰谷差拉大。

以气代煤,治理大气污染的初衷可以理解,但是手法可以商榷。随着我国华北地区大气污染问题的加剧,北方地区大范围推进以天然气替代燃煤进行发电和冬季供暖。但是,现有的燃气供应不能保障沿海地区全面推进煤改气;而且,考虑到大气污染属于区域问题,部分城市重点突破于事无补。经简单估算,仅在京津冀地区实现全面天然气供热,一个供暖期燃气需求量即接近300亿方。目前在我国部分西部气源充足地区,如乌鲁木齐、兰州等地也在大力推进“煤改气”工程,如果在北方地区全面实现天然气供热,一个供暖期天然气需求量将达到700亿方。而2012年全年我国天然气表观消费量仅为1475亿立方米。北方地区冬季大面积推行供暖能源的“煤改气”工程,必然进一步加大冬季天然气需求,造成燃气供应的峰谷差拉大,管输系统的鲁棒性降低,利用率降低。以北京为例,受供暖需求影响,每到冬季天然气用气量波峰与波谷最大极致可达到10:1。

北方其他城市冬季需求量相对夏季差距至少也在5-6倍。

冬季天然气需求量大幅增长带来多项问题。

我国在大范围内盲目以天然气替代煤炭的方式将直接带来两方面的问题,一是在全国范围内进一步加大天然气供求缺口,二是继续扩大冬夏天然气需求的波峰波谷差,这将对管输系统的利用率,安全性构成压力。

为保证冬季用气高峰天然气的供给,目前国家所采取的主要措施包括以下几个方面:一是在冬季进一步提高国产气田生产负荷;二是提高现有管网输送压力,同时铺设新建管道增加管道供气能力;三是加快液化天然气进口项目的推动;四是在国内多地建设大规模储气库;五是在用气高峰期,采用减压工业生产用气、控制管道天然气液化工厂供气、削减发电用气等措施控制需求量。以上几种方式对缓解日益扩大冬夏用气量缺口作用有限,难以根治问题。

“削峰填谷”和加强需求侧天然气应用管理是解决冬季“气荒”的关键。

目前的以气代煤的实践只是头疼医头,不能做到标本兼治,而且目前的下游燃气需求水分很足,亟需系统的治理大气污染的措施。

“削峰填谷”顾名思义在保障国产气田和管道输送公司全年最大效率的基础上,减小天然气需求量峰值与谷值之间的差距。我国冬季城市天然气用气量波峰与波谷差距普遍在2-4倍以上,而管网自身调节能力一般在20%左右,气田高低负荷生产调节能力也相对有限。发展沿海LNG接收装置,削减国内冬季北方地区天然气峰值需求是一个技术合理,经济可行的技术选择。在沿海地区建设LNG接收码头,以液化天然气弥补冬季供气不足可有效缓解国内目前调峰设施不足的问题,大幅降低西气东输、陕京管道等长输管网的输送压力,同时可以分享国际页岩气产业发展的红利。推广燃气空调以及楼宇式热电冷联产系统是技术合理、经济可行的提升夏季燃气需求的措施,同样具有较为广阔的产业空间。

但从根本上来说,加强天然气需求侧管理,合理处置煤和气的关系才是解决我国冬季气荒的根本。中国“富煤、贫油、少气”的国情决定了我们的生产、生活离不开煤炭,单纯的“煤改气”不具备现实可操作性,绝对淘汰燃煤既不现实,也不经济。我们认为,对于煤炭,从污染控制、改善民生等角度,必须规模利用、集中利用,彻底杜绝原煤散烧;对于燃气,可以分散利用,但是应该适度控制燃气的需求。对于北方城市的冬季供热问题,煤气联供可能是比较合理可行的解决办法。

长期看,国内天然气需求总量增长趋势确定,非常规气开发与加大LNG进口能力需要继续推进。

按照《天然气“十二五”发展规划》,我国“十二五”期间天然气消费年均增速会达到20%,保守估计到2015年的天然气消费量要达到2500亿方左右。目前我国常规天然气产量大约900亿方左右,预计到“十二五”末,产出规模大体能够维持在1300亿方左右。进口管道气方面,中亚管线有望在2015年实现年输入300亿方气的规模。燃气需求缺口较大,大力发展非常规气开发与加大LNG进口能力具有重要的战略意义。

对于非常规气的开发,一方面提升本土能源供应能力对于一国能源安全具有重要意义;另一方面我们认为其也存在商业化规模开发的可能性。煤层气在我国沁水区域已实现经济开采,而根据我们的测算,未来随着国内勘探和开发能力的提升,页岩气生产成本也很有希望降低至商业开采边际成本之下。

对于LNG进口码头,眼下LNG价格基本位于桥顶,长期来看随着北美页岩气输出的放开,LNG进口价格优势会逐渐显。同时,我国天然气高需求区域集中在东北沿海发达地区,以海上进口LNG作为国产气和进口管道气的有效补充,也可降低长输管网的输送压力。

投资建议:从历史上看,造成国内历次大规模“气荒”的主要原因均是持续低温极端天气,导致燃气供暖需求激增带来的资源阶段性供应不足。其实只要准备充分,虽然供气紧张局面不可避免,但出现严重到影响居民生活的“气荒”概率不大。国家发改委连续发布通知,说明政府部门对今冬明春天然气供需严峻局面已做好充足的心理准备,也对各地“煤改气”的快速推进持有较为清醒的认识。近年来全球天气变暖迹象明显,我国北方地区冬季西伯利亚冷空气南下活动减弱,不利于污染物的扩散。从最近北方地区天气情况看,今年延续“暖冬”的概率较大。我们认为冬春季节在全国范围大规模“气荒”的概率不大,反之由于扩散条件不足PM2.5问题可能较历年更为严重,相关主题性投资机会也会更多。

短期看,严峻的大气污染使得北方的燃气公司面临业务爆发式增长的契机,但是也要注意到,如果不从需求侧加以规范,必然会面临峰谷差拉大、管输系统利用率下降的考验。

削峰填谷是解决严峻的冬季气荒的有效手段,削峰方面,LNG当仁不让,填谷方面,燃气空调(燃气驱动空调,吸收式空调)值得关注。

原煤散烧、中小吨位的工业锅炉是造成沿海地区严峻的大气污染的重要原因,是大气污染治理的牛鼻子。中国“富煤、贫油、少气”的国情决定了我们的生产、生活离不开煤炭,单纯的“煤改气”不具备现实可操作性,绝对淘汰燃煤既不现实,也不经济。

我们认为,对于煤炭,从污染控制、改善民生等角度,必须规模利用、集中利用,彻底杜绝原煤散烧;对于燃气,可以分散利用,但是应该适度控制燃气的需求。对于北方城市的冬季供热问题,煤气联供可能是比较合理可行的解决办法。

由于燃气供求关系尖锐,国内不少机构,包括政府机构对煤制气青睐倍加,我们认为,煤制气不具备长期投资价值。